Transferencia de activos de Edenor

Pampa Energía anuncia la aceptación de una oferta para transferir activos de su subsidiaria Empresa Distribuidora y Comercializadora Norte S.A. (“EDENOR”)

Buenos Aires, 23 de abril de 2012. Pampa Energía S.A. (NYSE: PAM; BCBA: PAMP) anuncia que en la reunión del Directorio de su subsidiaria EDENOR celebrada el día de la fecha, se aprobó la aceptación de la Carta Oferta enviada por Salta Inversiones Eléctricas S.A. (el “Comprador”) con fecha 16 del corriente, mediante la cual esta última sociedad formuló a EDENOR y a su subsidiaria EMDERSA Holding S.A. una oferta para la adquisición de acciones representativas de: (i) el 78,44% del capital accionario y derechos de voto de EDESA Holding S.A., una sociedad anónima en proceso de formación producto del proceso de escisión de Empresa Distribuidora Eléctrica Regional S.A (“EMDERSA”) actualmente en curso y que concluido éste resultará titular del 90% del capital accionario y derechos de voto de Empresa Distribuidora de Electricidad de Salta S.A. (“EDESA”), compañía a su vez titular del 99,99% del capital accionario y derechos de voto de Empresa de Sistemas Eléctricos Dispersos S.A. (“ESED”), y (ii) el restante 0,01% de ESED.

El precio ofrecido es pagable mediante la entrega de títulos representativos de deuda soberana de la República Argentina por un valor que al día de la fecha asciende a la suma de AR$99,0 millones, y debe ser cancelado en la fecha de cierre inicial (prevista para el 5 de mayo a mas tardar), con salvedad de una sexta parte cuyo pago el Comprador deberá realizar en cinco cuotas anuales y consecutivas venciendo la primera de ellas el 5 de mayo de 2013.

Asimismo, bajo la oferta el Comprador se comprometió a causar que:

a) A más tardar en la fecha de cierre inicial, EDESA (i) cancele en su totalidad el préstamo otorgado por EDENOR a EDESA con fecha 4 de marzo de 2011, por un monto total de capital de AR$131,3 millones, con más intereses devengados hasta la fecha de cancelación, y (ii) libere de toda responsabilidad a EMDERSA por la fianza otorgada por esta última a EDESA con relación con el préstamo sindicado otorgado a esta y a otras subsidiarias de EMDERSA por diversas entidades bancarias; y

b) EDESA cancele a su vencimiento la obligación negociable por ella emitida en noviembre de 2010 y con un monto en circulación en la actualidad de AR$3,8 millones.

Para mayor información, contactar:

Ricardo Torres – Gerente General
Mariano Batistella – Gerente de Proyectos Especiales y Relación al Inversor
Ortiz de Ocampo 3302, Edificio 4
(C1425DSR) Ciudad Autónoma de Buenos Aires, Argentina
Teléfono: +54 (11) 4809 9500
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